O que são e como investir em Fundos Imobiliários (FII’S)

Tempo de leitura: 6 minutos

fundos imobiliáriosOs Fundos de Investimentos Imobiliários (FII’s) são uma opção interessante para quem deseja investir em imóveis sem despender de muito dinheiro e ter um retorno mensal com a locação sem se incomodar com a administração do bem adquirido. Nesse post reunimos algumas informações básicas que esclarecem as dúvidas mais comuns sobre essa modalidade de investimento. Confira abaixo e descubra como investir em fundos imobiliários:

O que são fundos imobiliários?

Nesse tipo de investimento vários cotistas investem em imóveis na bolsa de valoresFunciona assim: um banco ou uma corretora cria um fundo para construir um empreendimento, com várias cotas que dividem o valor total que se pretende arrecadar para viabilizar o projeto. Os investidores adquirem, então, a quantidade de cotas que lhes interessarem, respeitando os valores mínimos e máximos estipulados pelo fundo.

Ao adquirir essas cotas, eles não são donos de uma sala ou de um metro quadrado específicos, mas são co-proprietários do imóvel. Desta forma, dividem mensalmente os lucros do montante arrecadado com o aluguel do empreendimento, recebendo proporcionalmente ao percentual que investiram.

Como funcionam os fundos imobiliários

Quem toma conta do fundo é o administrador que gerencia todo o imóvel ou os papéis. Geralmente é uma gestão financeira realizada por profissionais capacitados que têm interesse em fazer uma gestão eficiente.

Se um gestor não gerir bem um fundo, dificilmente terá credibilidade no mercado para abrir outro fundo imobiliário e é do interesse dele ganhar com a administração das taxas.

Os administradores dos FII’s cuidam de tudo: tomam conta do imóvel, do aluguel, dos reparos e os cotistas não precisam se preocupar.  São obrigados a apresentar o  balanço patrimonial, demonstração de resultados, de fluxo de caixa, entre outros. Tudo é muito transparente, regulamentado e controlado pela CVM – Comissão de Valores Mobiliários.

Os custos são divididos entre todos os cotistas, tornando muito mais barato o valor dispendido na administração do imóvel.

O ideal é comprar imóveis com bom preços que rendam bons aluguéis.

Diferença entre imóveis reais e fundos de investimentos imobiliários

Imóveis de alto padrão

O valor de mercado de imóveis de primeira linha como prédios comerciais, flats, lojas em shoppings, é muito alto, o que torna muito difícil que você consiga ser proprietário adquirindo um empreendimento real desse nível.

Mas, investindo num fundo imobiliário, com menos de R$1.000, ou até mesmo com R$ 100 mensais, você consegue comprar uma parte de imóveis deste padrão e, mais ainda: diversificar esses investimentos.

Tipos de inquilino

Imóveis de primeira linha têm inquilinos de primeira linha, com uma taxa de inadimplência muito menor. Isso significa menos dor de cabeça na hora de receber o pagamento.

Mas, é claro, nem todo fundo imobiliário é perfeito, tem por exemplo os fundos imobiliários de hospitais. eu particularmente não gosto, pois se um hospital passa por um problema financeiro – o que não é raro – é muito difícil despejar um inquilino deste tipo. além disso, não é um imóvel fácil de alugar, pois não se encaixa em qualquer instituição.

Uma sala comercial ou uma loja em uma avenida comercial é muito mais interessante. É importante filtrar os melhores.

Vantagens dos FII’s

Diversificação de investimentos

Uma das vantagens é que é possível adquirir participação em grandes empreendimentos como shopping-centers, galpões comerciais e edifícios de luxo. Com um valor baixo, por exemplo, R$ 100, é possível comprar uma parte de vários imóveis de alto padrão.

Facilidade

Você tem muita facilidade de comprar e vender imóveis no Brasil inteiro, sem precisar rodar atrás para conhecer os empreendimentos pessoalmente, ver o histórico da construtora, se é imóvel na planta. Sem burocracia e custos burocráticos.

Praticidade

O investimento é feito pela internet, por meio da bolsa de valores, comprando e vendendo via home broker, a partir do conforto de sua casa.

Comodidade

Existe um administrador cuidando de tudo, a um custo muito baixo, que é dividido entre os proprietários. E você recebe o aluguel diretamente na sua conta.

Rendimento mensal

Um imóvel bem valorizado rende um bom aluguel mensal, que você receberá essa renda pra sempre, ou seja, uma verdadeira renda residual.

Tranquilidade

Você não precisa se preocupar com conserto, reforma ou assembleias, pois a gestão é feita por uma gestão profissional.

Despesas menores

Com um grande número de cotistas para dividir as despesas de administração do fundo, sai muito mais barato do que pagar uma imobiliária para gerenciar um imóvel tradicional. Você também não precisa se preocupar com custos de burocracia em cartórios e paga menos impostos, entre eles o Imposto de Renda.

Alta liquidez

O FII garante maior facilidade e agilidade na compra e venda de ações. Se você precisar de R$ 20 mil, por exemplo, para alguma emergência, é muito fácil de vender só a cota com o valor que está precisando. Isso é muito mais difícil de fazer no caso de um imóvel próprio. Além da burocracia, quando você precisa ter o dinheiro rapidamente, geralmente acaba vendendo por um preço menor do que o imóvel realmente vale.

Valorização da cota

Como o preço da cota varia com a valorização do imóvel, é possível ganhar dinheiro com a valorização em longo prazo.

Reinvestimento dos lucros

Se você tem um imóvel de R$ 100 mil e aluga por R$ 700, vai demorar muito mais tempo para conseguir um retorno sobre seu investimento do que se tiver uma cota de fundo imobiliário de mesmo valor.

Levará anos para você conseguir esses R$ 100 mil novamente para comprar um outro imóvel. Mas, se você investe esse valor em FII’s, distribuídos em cotas de R$ 100 a R$ 1.000, e recebe um aluguel de R$ 750, é possível reinvestir esse valor todo mês ou a cada dois meses, comprando novas cotas de outros imóveis, colocando os juros compostos para trabalhar a seu favor.

Se você quiser reinvestir o dinheiro para conquistar sua independência financeira, os Fundos Imobiliários são uma opção muito interessante. É uma grande oportunidade de investir em imóveis com pouco dinheiro e de forma muito simples.

Para saber mais, te convido a conhecer o meu curso, onde ensino o método Investidor de Sucesso para Fundos Imobiliários, onde dou diversas dicas sobre imóveis que você deve evitar e quais os critérios para escolher os melhores fundos de investimentos. Clique aqui agora para acessar!